Calculadora de ROI

Qué responde esta calculadora

El retorno de la inversión (ROI) contesta una pregunta simple: ¿cuánto ganaste, o perdiste, en relación con lo que pusiste? Escribe tu inversión inicial, el valor final o actual y, si quieres, cuánto tiempo la mantuviste, y la herramienta te devuelve la ganancia o pérdida neta en dinero, el ROI total como porcentaje y —cuando das un periodo— el ROI anualizado, que es la cifra más útil para comparar inversiones de duraciones distintas.

Los tres números se actualizan mientras escribes, y el anualizado solo aparece cuando tiene sentido matemático: hace falta un valor final positivo y un periodo de al menos un mes (unos 0.083 años). Si no se cumple alguna de las dos condiciones, la calculadora te lo explica en lugar de mostrar una cifra engañosa.

Las fórmulas exactas

La ganancia neta es simplemente valor final − costo. El ROI total es esa ganancia como porcentaje de lo que pusiste: ROI % = (valor final − costo) ÷ costo × 100. El ROI anualizado, conocido también como CAGR o tasa de crecimiento anual compuesta, reparte esa ganancia total de forma pareja entre cada año, con capitalización: ROI anualizado % = ((valor final ÷ costo)^(1/años) − 1) × 100. El exponente 1/años es lo que lo convierte en un promedio geométrico y no en una simple división: repartir 50 % entre 3 años dando 16.67 % sobrestima la tasa anual real, que es 14.47%.

Ejemplo práctico

Supón que invertiste $1000 y, después de 3 años, vale $1500. La ganancia neta es $1500 − $1000 = $500.00. El ROI total es 500 ÷ 1000 × 100 = 50.0%, tu ganancia global, sin más. El ROI anualizado cuenta una historia más precisa: (1500 ÷ 1000)^(1/3) − 1 = 14.47% al año. Ese 14.47 % capitalizado durante 3 años produce exactamente el mismo 50 % total; es el mismo resultado, expresado como una tasa anual comparable en lugar de un porcentaje acumulado.

La calculadora arranca con un periodo de 5 años, así que con esos mismos $1000 y $1500 lo primero que verás es un ROI total de 50.0% y un ROI anualizado de 8.45%. Cambia el plazo y observa cómo se mueve solo el anualizado: el ROI total se queda clavado en 50.0% porque no sabe nada del tiempo.

Por qué el anualizado es el que sirve para comparar

Los porcentajes de ROI son fáciles de comparar a simple vista y engañosos en cuanto entra el tiempo. En la tabla de arriba, la misma ganancia de $500.00 aparece como 50.00% anual o como 4.14% anual según haya tardado uno o diez años. Sin anualizar, las dos se ven idénticas; anualizadas, una es un negocio excelente y la otra apenas le gana a una cuenta de ahorro.

Por eso los inversionistas profesionales ordenan oportunidades por CAGR y no por ROI bruto cuando los plazos son distintos. Además, el anualizado es directamente comparable con otras tasas anuales que ya entiendes: el rendimiento de un CETE o de un plazo fijo, la tasa de un fondo indexado o el interés de una cuenta de ahorro. Eso te permite juzgar si la inversión de verdad le ganó a una alternativa más simple y con menos trabajo. Si quieres proyectar hacia adelante en lugar de medir hacia atrás, la calculadora de interés compuesto y la calculadora de inversiones hacen ese trabajo.

Errores comunes y limitaciones

El error más frecuente es comparar porcentajes de ROI entre inversiones con plazos muy distintos y concluir que ganó la del número más grande: hay que anualizar primero. Otro error común es dejar fuera del "costo" gastos que sí pertenecen ahí, como comisiones de corretaje, gastos de escrituración, remodelaciones o costos de adquisición; omitirlos infla tu ganancia aparente. Del otro lado, olvidar restar del valor final las comisiones de venta o los impuestos exagera la ganancia de la misma manera.

La calculadora tampoco ajusta por inflación, y eso importa mucho en varios países de la región: un rendimiento nominal de 5 % anual con una inflación de 4 % es apenas un 1 % real en poder adquisitivo. Y trata el costo y el valor final como sumas únicas, así que no está hecha para inversiones con varias entradas y salidas de dinero a lo largo del tiempo.

Cuándo necesitas una herramienta más completa (TIR)

Las fórmulas de esta página suponen una inversión única al inicio y un valor único al final, sin aportaciones ni retiros intermedios. Eso cubre muchísimos casos reales: comprar una acción y venderla después, comprar un coleccionable, comparar dos operaciones ya cerradas. Pero si fuiste aportando dinero poco a poco, o si recibiste flujos en el camino (rentas, dividendos que no reinvertiste, retiros parciales), el rendimiento anual real se mide mejor con una tasa interna de retorno (TIR o IRR), que sí toma en cuenta el momento y el tamaño de cada flujo. Aplicar el ROI anualizado a una serie de flujos irregulares te dará un número, pero no reflejará el rendimiento ajustado por tiempo que de verdad obtuviste.

El ROI en distintos contextos

La fórmula es la misma para una acción, un departamento en renta, la compra de un negocio o una máquina, pero lo que va en cada casilla cambia. Para una acción o un fondo, el costo es el precio de compra con comisiones y el valor final es el valor de mercado o lo que recibiste al vender; los dividendos cobrados deberían sumarse al valor final, porque son parte del rendimiento total. Para un inmueble, el costo suele incluir el precio, los gastos de escrituración y las mejoras de capital, mientras que el valor final es el valor de venta neto de comisiones; las rentas cobradas son un flujo aparte que esta calculadora de suma única no captura. Para un negocio o un equipo, el costo es la adquisición y la puesta en marcha completas, y el valor final es el valor de reventa o una estimación de lo que aporta al negocio.